S&P, Türkiye değerlendirmesi izlenecek. S&P, Türkiye'nin "Ulusal Ölçüm Notu"nu (National Scale Ratings) yükselttiğini duyurdu

Transkript

1 3 da2 aaa^- a9kap : p ICBC Yatırım Araştırma İç Piyasalar Kapanış Değişim % BIST ,46 BIST ,66 DVZSP 6,1055-3,08 EUR/USD 1,1393 0,41 ALTIN 1,180 0,50 PETROL (BRENT) 70,93 0, Piyasa Verileri USD/TL 17:45 5,7075 5,8504 EUR/USD 1,1382 ( ) %28,27 %24,69 BRENT 71,39 Bakış Açısı Ulusal Ölçüm Notu S&P, Türkiye değerlendirmesi izlenecek. Hatırayacak olursak Mayıs ayında S&P, Türkiye'nin kredi notunu düşürmüştü. S&P, Türkiye'nin kredi notunu 'kötüleşen dış performans ve yüksek enflasyon' gerekçesiyle düşürürken, Yabancı para cinsi kredi notunu, bir basamak düşürerek BB'den BB-'ye indirmişti. Notun görünümü ise negatiften durağana çevrilmişti. S&P, Türkiye'nin "Ulusal Ölçüm Notu"nu (National Scale Ratings) yükselttiğini duyurdu Ulusal Ölçüm Notu, bir yükümlünün genel kredi verilebilirlik durumu veya belli finansal yükümlülükleri karşılama kapasitesi hakkında kanaat sunuyor. Dış Piyasalar Kapanış Değişim % DJIA 25,558 1,58 S&P 500 2,840 0,79 NASDAQ 7,806 0,42 DAX 12,237 0,61 FTSE 100 7,556 0,78 NIKKEI 22,192-0,05 SHCOMP 2,705-0,66 Vadeli Piyasalar Değişim % FDOW 0,18 FSPX 0,06 US 10-Y 2, Bizi takip etmek için Veri Gündemi 12 Ay Sonrası TÜFE Beklentisi %11.1 (Anket 13.88%) TR Temmuz Yurt Dışı ÜFE Euro Bölgesi Temmuz TüFE Ağustos TCMB Beklenti Anketi-Y Tüfe 13.88% ABD Ağustos Michigan Tüketici Güven Endeksi bek ABDTem CB Öncü Gösterge bek %0.4 S&P, Türkiye değerlendirmesi EREGL 2Ç bek mln (867) TL

2 Küresel Piyasalar 213 binden 215 bine yükselmesi beklenen ABD haftalık işsizlik başvuruları 212 bin, 4 haftalık ortalama den oldu (234 bin 7 haftanın yükseği, 207 bin: 50 yılın en düşüğü :1969 Ara dan beri, tatiller sonrası 3 ayın yükseği 261 bin). ABD'de işten çıkarmalar Mart ayında hızlı bir şekilde yükseldi ve 22 ayın ardından 50 binin üzerini görmüştü. Nisan işsizlik %3.9 ile 2000 den beri ilk kez %4 altına gerilemişti M beklenen ABD Temmuz konut başlangıçları %0.9 artışla M oldu. ABD Haziran konut başlangıçları %12.3 azalarak M ile 9 ayın düşüğü olurken, daha yüksek mortgage oranları etkili oldu. İnşaat izinleride %2.2 düşüş gösterdi. ABD Mayıs Konut başlangıçları %5 artışla M olmuştu (2007 Temmuz dan beri en yüksek). ABD Nisan konut başlangıçları -3.7% azalarak M olurken, daha az projeler tek aile konutlarda ılımlı iyileşmeye neden olmuştu. ABD Mart konut başlangıçları %1.9 artışla M olmuştu. Kremlin Peskov, Türk, Rus ve İranlı liderler arasında Suriye krizinin çözümüne ilişkin üçlü zirvenin, eylül başında yapılmasına dair çalışmaların yürütüldüğünü bildirdi. ALBAYRAK İLE SCHOLZ, 21 EYLÜL DE BERLİN DE BİR ARAYA GELME KONUSUNDA MUTABIK KALDI ABD'de Cumhuriyetçilerin önemli isimlerinden Güney Carolina Senatörü Lindsey Graham ile Türkiye'nin Washington Büyükelçisi Serdar Kılıç bir araya gelerek, Türkiye'de yargılanmasına devam edilen Amerikalı papaz Andrew Brunson konusu da dahil ikili ilişkilerin değerlendirildiği görüşme yaptı.kılıç açıklamasında, "İkili ilişkiler üzerine Senatör Graham ile yapıcı ve samimi bir görüşme gerçekleştirdik. Ortak ajandamız üzerine temel konularla ilgili görüşlerimizi paylaştık. Yapıcı bir diyalog için diplomatik kanalların açık olmasının önemi üzerinde mutabık kaldık." bilgisini aktardı.graham hafta sonunda Amerikan televizyon kanalı Fox TV'de yaptığı açıklamalarda "Türkiye ile ilişkilerin tamir edilmesi çağrısında" bulunmuştu. F-35 Ortak Program Ofisi, tüm F-35 ortaklarıyla mevcut program planlarını sürdüreceğini ve gelecekteki politika talimatlarına uyacağını açıkladı Fed Başkanı Powell 24 Ağustos'ta Jackson Hole'da konuşacak Şirket Haberleri 16 Ağustos 2018 tarihli işlemlerin takası 27 Ağustos 2018 tarihinde gerçekleştirilecektir. 17 Ağustos 2018 ve 20 Ağustos 2018 tarihli işlemlerin takası 28 Ağustos 2018 tarihinde gerçekleştirilecektir 20 Ağustos 2018 Pazartesi yarım gün seans yapılacaktır. 21 Ağustos 2018 Salı 22 Ağustos 2018 Çarşamba 23 Ağustos 2018 Perşembe 24 Ağustos 2018 Cuma seans yapılmayacaktır. ALCTL 13,547,902 (2) 03 A -7.6 ZOREN (2) 03 A 25 BURSA 2018/6 NET KARI TL (2017/6 AYLIK: TL) DOAS 136,777,000 (69) 03 A 81 KARTN 41,747,168 (10) 03 A 16 değ (y) Net Satışlar %27 Brüt Kar %131 Faaliyet Karı %303 FAVÖK %147 Ana Ortalık %289 Demirören Gazetecilik payı için pay alım teklifi fiyatının en az 1,41585 $ olarak belirlenmesine 1,41585 $ ın Türk Lirası karşılığının belirlenmesinde; Tebliğ in 17 nci maddesi çerçevesinde payların devir tarihinde T.C. Merkez Bankasınca açıklanan döviz alış kuru (4,4581) ile pay alım teklifinin başlayacağı günden önceki iş günü T.C. Merkez Bankasınca açıklanan döviz alış kurundan yüksek olanının kullanılmasına X 6.31 TRY PEGASUS'UN YOLCU SAYISI MAYIS AYINDA GEÇEN YILA GÖRE % 6.8 ARTARAK 2.08 MİLYON Hürriyet in diğer ortaklarına ait payları satın almak üzere Demirören Medya nın zorunlu pay alım teklifinde bulunma yükümlülüğünden muafiyet talebinin olumlu karşılanmasına %0.4 ve %0.9 beklenen ABD Eylül kişisel gelir ve harcamalar % (2009 Ağustos tan EREGL Karadeniz beri en Ereğli'deki yüksek: iki üretim kasırga sahasında sonrası araç bulunan alımının 2. Yüksek yükselmesi Fırın'ın ile yerinde ), modernize OLDU edilmesi yerine, yeni bir Yüksek Fırın yapılmasına karar verilmiştir. decided to build a new Blast Furnace instead of modernizing the 2nd Blast Furnace located in Karadeniz Ereğli Plant of our Company. Isdemir, üretimini sürdüren 1850 metreküp hacimli 3. Yüksek Fırın'ın modernize edilmesi yerine; 3000 metreküplük 1. Yüksek Fırın'ın inşa edilmesine karar verdi Sermaye Piyasası Kurulu Tedbir Kararı MCTAS Halka Açık Ortaklıkların Pay İhraçları KLMSN Bedelsiz Sermaye Artırımı YATAS.E payı 17/08/2018 tarihinden (seans başından) itibaren 31/08/2018 tarihine (seans sonuna) kadar açığa satışa ve kredili işlemlere konu edilemeyecektir. EKGYO "İstanbul Zeytinburnu Kazlıçeşme Arsa Satışı Karşılığı Gelir Paylaşımı İşi" (Büyükyalı İstanbul) kapsamında, 774 Ada 73 Parselde yer alan A, B ve C Blokta bulunan 239 adet apart ünite revize edilerek, A ve C blokta toplam 207 adet apart ünite B blokta toplam 1 adet sosyal tesis olacak şekilde Tadilat Yapı Ruhsatları tarihinde alınmıştır. Ekonomi Haberleri Haziran sanayi üretimi beklenti (%5) altında gerçekleşti ve yıllık %3,2 büyüdü. Aylık %2 daraldı. 2Ç18 büyümesi ıcın önemli göstergelerden olan sanayi üretimi, yılbaşından itibaren zayıflama işaretleri veriyor. 10 Ağustos 2018 ile biten haftada TCMB rezervleri; * Toplam rezervler haftalık %1,6 düşerek 101 mlyr $, * Brüt döviz rezervleri haftalık %2,0 düşerek 79mlyr $ olurken, * Altın rezervleri haftalık bazda değişmeyerek 22 mlyr $'da kaldı 10 Ağustos 2018 ile biten haftada yabancılar; * Hisse senedinde +46 mn$ alıcı (önc.hafta +77 mn $ alıcı) ve * DIBS'de -196 mn $ mn $ satıcı (önc.hafta -182mn $ satıcı) oldular Haziran sonu itibarıyla, kısa vadeli dış borç stoku, 2017 yıl sonuna göre yüzde 1,5 oranında artışla 119,8 milyar dolar olarak gerçekleşmiştir. Bu dönemde, bankalar kaynaklı kısa vadeli dış borç stoku yüzde 0,6 oranında azalarak 66,8 milyar dolar olurken, diğer sektörlerin kısa vadeli dış borç stoku yüzde 4,2 oranında artarak 52,9 milyar dolar düzeyinde gerçekleşmişti YPG/PKK ile Esed rejiminin son toplantısında, rejimin özerklik konusunda geri adım attığı, YPG/PKK'nın ise "küçültülmüş hükümet" teklifi sunduğu Albayrak, "Sorunlu Krediler Konusunda Stres Testi Yapiyoruz" Sermaye Kontrolleri İçin Herhangi Bir Planımız Olmadığını Hazine ve Maliye Bakanlığı ile Çevre ve Şehircilik Bakanlığı nın konut sektöründeki stok sorunu için düğmeye bastığı öğrenildi. ABD Hazine Bakanı: "Türkiye Brunson'ı serbest bırakmazsa daha fazla yaptırım uygulayacağız"

3 Teknik Bakış BIST-100 günü %3,46 azalış puan ile tamamladı. İşlem hacmi 8,5 mlr TL. DESTEK Yeni dip arayışında (y-y) önemli olduğunu düşünüyoruz DİRENÇ önc dip SA ; (2.kez denendi) seçim sonrası max Max Min Fark Fib(%) Hedef 121,531 22,583 61, ,733 BIST100 Önemine Değindiğimiz Bandı (Sapma* 86,787 m/m) Tepkide: Önceki Dip XU100 (115,734.5, 121,531.5, 87,143.20, 87, ), Parabolic SAR (46, ), Parabolic SAR (46,187.79), Parabolic SAR (46,187.79), Parabolic SAR (46,187.79) 0.0% 23.6% 38.2% 50.0% 61.8% 100.0% x Bilgi Notu Kapanış Destek Direnç HALKB VESTL

4 Sgmk & Faiz III Enflasyon Raporu TCMB TRT131119T19 %24,69-24,69 işlem gördü. li Bankaların Türk lirası işlemleri için kullanabilecekleri teminat döviz depo limitleri 7,2 milyar Euro seviyesinden 20 milyar Euro ya çıkarılmıştır. Türk lirası zorunlu karşılık oranları tüm vade dilimlerinde 250 baz puan indirilmiştir. Yabancı para diğer yükümlülükler için zorunlu karşılık oranları 400 baz puan indirilmiştir (13 Ağustos 2018) Ham petrol fiyatları varsayımı 2018 yılı için ortalama Nisan Enflasyon Raporundaki 68 ABD dolarından 73 ABD dolarına, 2019 yılı için ise 65 ABD dolarından 73 ABD dolarına yükseltildi. İşlenmemiş gıda fiyatları enflasyonu 2018 yılı ikinci çeyreği sonunda yüzde 23,2 ye ulaşarak Nisan Enflasyon Raporu varsayımın oldukça üzerinde gerçekleşti. Önümüzdeki dönemde bazı sebze ve meyve ürünlerinde fiyatların yeni ürün arzı ile birlikte düzeltme yapmasıyla işlenmemiş gıda enflasyonunun tarihsel ortalama değerlerine yaklaşarak yıl sonunda yüzde 12 ye gerileyeceğini varsaydık. Gıda enflasyonu varsayımını 2018 yıl sonu için yüzde 7 den yüzde 13 e, 2019 yıl sonu için ise yüzde 7 den yüzde 10 a güncelledik. Enflasyonun 2018 yıl sonunda yüzde 13,4 olarak gerçekleşeceğini,, 2019 yıl sonunda yüzde 9,3 e, 2020 yıl sonunda ise yüzde 6,7 ye geriledikten sonra orta vadede yüzde 5 düzeyinde istikrar kazanacağını tahmin ediyoruz 31 Temmuz 2018, Ankara Vadeli İşlemler III Enflasyon Raporu TCMB FXU günü %4,7 azalışla seviyesinde kapattı. Perşembe bandında hareket etti. Çarşamba: bandında işlem gördü. Salı : bandında işlem gördü. Pazartesi: önceki dibe yönelen endekste sonrası tepki alımları görüldü. Ham petrol fiyatları varsayımı 2018 yılı için ortalama Nisan Enflasyon Raporundaki 68 ABD dolarından 73 ABD dolarına, 2019 yılı için ise 65 ABD dolarından 73 ABD dolarına yükseltildi. İşlenmemiş gıda fiyatları enflasyonu 2018 yılı ikinci çeyreği sonunda yüzde 23,2 ye ulaşarak Nisan Enflasyon Raporu varsayımın oldukça üzerinde gerçekleşti. Önümüzdeki dönemde bazı sebze ve meyve ürünlerinde fiyatların yeni ürün arzı ile birlikte düzeltme yapmasıyla işlenmemiş gıda enflasyonunun tarihsel ortalama değerlerine yakınsayarak yıl sonunda yüzde 12 ye gerileyeceğini varsaydık. Gıda enflasyonu varsayımını 2018 yıl sonu için yüzde 7 den yüzde 13 e, 2019 yıl sonu için ise yüzde 7 den yüzde 10 a güncelledik. Enflasyonun 2018 yıl sonunda yüzde 13,4 olarak gerçekleşeceğini, 2019 yıl sonunda yüzde 9,3 e, 2020 yıl sonunda ise yüzde 6,7 ye geriledikten sonra orta vadede yüzde 5 düzeyinde istikrar kazanacağını tahmin ediyoruz 31 Temmuz 2018, Ankara

5 Öneri, eleştiri ve sorularınız için adresine göndereceğiniz e-posta ile bize ulaşabilirsiniz. Facebook : ICBC Yatirim Twitter : icbcyatirim Instagram : icbcyatirim Linkedin : ICBC Yatırım UYARI Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti SPK tarafından yayımlanan tebliğ çerçevesinde, aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak bir sözleşme çerçevesinde sunulur. Burada ulaşılan sonuçlar, tercih edilen hesaplama yöntemi ve veya yorum tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi sağlıklı sonuçlar doğurmayabilir. Ayrıca burada yer alan bilgiler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir.