GÜNLÜK ANALİZ EMTİA,ENDEKS, HİSSE,FX

Transkript

1 GÜNLÜK ANALİZ EMTİA,ENDEKS, HİSSE,FX GENEL GÖRÜNÜM ENDEKS Son % HİSSE METAL Son % S&P ,31% Son % Altın 1.254,30-1,03% DJIA ,15% AAPL 98,36-0,62% Gumus 18,96-1,02% Nasdaq ,20% ORCL 40,64-1,53% Bakır 316,85-0,03% Russell ,19% MSFT 46,47 1,22% Dax ,35% ENERJİ Son % S&P Commodity 597-0,11% F/X Son % Brent 100,20-0,17% EUR/USD 1,2934-0,43% WTI 92,66 0,16% TAHVİL Yield GBP/USD 1,6137-0,36% Doğal gaz 3,88-0,44% US 10 yr 2,49 USD/JPY 105,88-0,34% US 30 yr 3,24 TARIMSAL Son % GERMANY 10 yr 0,95 ETF Son % Mısır 348,25-0,43% SPAIN 10 yr 2,08 TZA 14,23-0,49% Bugday 533,50-0,42% GREECE 10 yr 5,47 FAZ 15,97-0,13% Kahve 194,45-1,82% ITALY 10 yr 2,30 GLD 120,73-1,09% Pamuk 65,05-0,32% Gunluk Grafik SPDR Enerji Borsa Yatırım Fonu - NYSE:XLE AMERİKA: Dün karışık bir seyir izleyen hisse senetleri günü yatay seviyeden tamamlarken Nasdaq ve Russell %0,20 civarında sınırlı yükseldiler. Önemli bir ekonomik verinin veya piyasaları etkileyebilecek haberin olmadığı günde, düşen petrol fiyatlarıyla beraber enerji şirketlerinin ciddi satış baskısı altında kaldığını ve %1,59 düşüşle S&P 500 sektörleri arasında en zayıf performans gösteren sektör olduğunu takip ettik.yukarıda grafiği gösterilen, enerji sektörü hisselerinden oluşan SPDR XLE ETF'i, geçtiğimiz haftalarda WTI'daki aşağı yönlü hareket dolayısıyla relatif zayıf seyretmiş ve teknik olarak da çift tepe yaparak düşüş eğilimine girmişti. Fonun en büyük iki pozisyonu Exxon ve Chevron toplam büyüklüğün %28'ini oluştururken, sektörde arama geliştirme, servis ve entegre üretim gibi bir çok faaliyet alanından şirketi içerisinde bulunduruyor. Petrol fiyatlarındaki zayıflama sektörde daha spekülatif hisseler olan araştırma geliştirme şirketlerini daha fazla etkilerken, EOG Resources(NYSE:EOG), Concho Resources(NYSE:CXO), Cobalt International(NYSE:CIE) gibi hisselerde %4'e yakın düşüşler gördük. Bu şirketler bizim olumlu yönde talip ettiğimiz ancak kısa vadede petrolde dip görmediğimiz için henüz alım önermediğimiz şirketler. Önümüzdeki günlerde WTI petrolünün konsolide olduğunu gördüğümüzde tekrar uzun pozisyon almak için bu şirketlerin değerlendirilebileceğini düşünüyoruz. Rafinerilere baktığımızda, Amerika'daki rafineriler WTI/Brent spread'ine daha hassas işlem gördükleri için, WTI petrolü düşmesine rağmen Brent ile arasındaki fark çok değişmediğinden bu hareketten daha az etkilendiler. Marathon Petroleum ve Hollyfrontier, rafineriler arasında beğendiğimiz hisseler olmaya devam ediyor. Bugün izleyeceğimiz başka bir hisse de Yahoo olacak; Alibaba'da %24 payı bulunan şirket, IPO öncesinde fiyatın $66 civarında olacağının söylenmesi ile yükselerek son 10 senenin en yüksek seviyelerine tırmandı.

2 DIŞ PİYASALAR ENDEKS Son % DERİNLİK NYSE HİSSE ENDÜSTRİ ETF S&P ,31% Artan Son % En iyi3: % Aktifler Son % DJIA ,15% Azalan AAPL 98,36-0,62% Teknoloji 0,15% SPY 200,59-0,26% Nasdaq ,20% Degismeyen 121 CSCO 24,95-0,20% Saglik 0,05% DIA 171,06-0,11% Russell ,19% Tepe 93 QCOM 75,90 0,12% Finansallar -0,01% FXI 42,29-0,54% Dax ,35% Dip 30 FB 77,89 0,82% ERX 111,56-4,58% FTSE ,63% S&P Put/call 1,22 HPQ 37,28-0,80% TNA 76,61 0,43% Shanghai ,85% C 52,05-0,48% En kotu3: % TZA 14,23-0,49% Nikkei ,23% TAHVİL/US Yield FCX 34,91-0,31% Enerji -1,59% QID 43,61-0,34% Vix 12,66 4,71% 10 yr 2,49 GE 26,08-0,08% Elektrik, Su, G -0,72% ERY 14,22 4,64% Baltic Dry ,66% 30 yr 3,24 GM 33,24-3,88% Telekom -0,65% FAZ 15,97-0,13% S&P 500 ABD endeksleri dün petrol fiyatlarındaki düşüş sebebiyle enerji üreticilerindeki kayıpların etkisi ile karışık bir seyir izledi. S&P 500 %0,3 ve Dow Jones %0,2 düşerken, Nasdaq %0,2 yükseldi. CBOE volatilite endeksi VIX dün %4,17 yükseldi. Petrol fiyatlarındaki düşüşe paralel Newfield Eploration, Marathon Oil, Exxon Mobil ve Chevron %4,7, %1,7, %,5 ve %0,9 oranında geriledi. Ford Motor hissesi ise yatırım tavsiyesinin düşürülmesi ile %2 geriledi. Yükselen şirketler arasında ise Annie s 820 milyon USD lık satış haberi ile %37,6 yükseldi. Casey s General Stores ve Korn/Ferry International beklentilerin üzerinde gelen ilk çeyrek karı ile %3,6 ve %3 oranında yükseldi. Hong Kong ve Güney Kore de tatil sebebiyle piyasalar kapalı. Diğer Asya endekslerinde ise düşük hacimli günde genelde artıda seyrediyor. Nikkei endeksi zayıf yenin desteği ile %0,5 artıda. MSCI Japonya hariç Asya Pasifik endeksi ise %0,1 düştü. Honda Motor ve Nissan Motor gibi ihracatçı şirketler zayıf yene paralel yükseldi. SoftBank, Alibaba nın ABD piyasalarındaki halka arz başvuru haberleri ile olumlu seyrine devam ediyor. Avrupa endekslerinin güne yatay bir açılış ile başlaması bekleniyor. Makro ajandada bugün İngiltere ticaret dengesi, sanayi üretimi ile Fransa ticaret dengesi açıklanacak. Bugün ayrıca oy hakkı olan FED üyelerinden Tarullo nun konuşması ön planda olacak. Yurtdışında ise ABD de Ağustos ayı perakende satışlar verisi, Michigan tüketici güven endeksi ve Çin enflasyon rakamları takip edilecek önemli makro veriler.

3 EMTİA ENDEKS Son % YTD % DEĞERLİ ME Son % YTD % TARIMSAL Son % YTD % ENERJİ Son % YTD % GSCI 597,20-0,11-5,66 Altın 1.254,30-1,03 4,14 Mısır 348,25-2,18-22,99 Brent 100,20-0,17-6,79 Jeffries CRB 286,75-0,44 2,35 Gumus 18,96-1,02-2,55 Bugday 533,50-0,33-17,06 WTI 92,66 0,16-1,27 DJ-UBS 124,24-0,22-1,42 Platin 1.397,50-0,96 1,34 Soya 1.008,50-1,27-11,21 Doğal gaz 3,88-0,44-7,28 SOFTS Son % YTD % BAZ METAL Son % YTD % HİSSE Son % YTD % ETF Son % YTD % Kahve 194,45-1,82 61,91 Bakır 316,85-0,03-6,25 NEM 25,29-2,62 9,81 GLD 120,73-1,09 3,97 Pamuk 65,05-0,32-17,33 Aluminyum 2.066,25-0,06 10,92 PAAS 12,95-3,72 10,68 SLV 18,26-0,87-2,41 Kakao 3.071,00-1,00 13,24 Nikel ,00 1,81 41,66 AUY 7,36-4,79-14,62 DBA 26,17-0,98 7,92 Şeker 14,94-0,40-12,38 Kurşun 2.183,00-0,26-2,37 HL 2,92-2,34-5,19 USO 34,7-0,57-1,76 Doğal Gaz: Metaller: De Enerji:

4 FX PARİTELER Son % EUR/USD 1,2934-0,13% GBP/USD 1,6137-1,16% EUR/GBP 0,8015 1,04% USD/JPY 105,8800 0,75% EUR/JPY 136,9500 0,62% USD/CHF 0,9331 0,21% EUR/CHF 1,2069 0,07% AUD/USD 0,9293-0,91% DXY 84,2320 0,59% USD/TRY 2,1693 0,51% EUR/TRY 2,8062 0,36% EUR/USD Dün USD tüm para birimlerine karşı ciddi bir yükseldi. EURUSD paritesi de bu USD rallisine paralel olarak güne 1,2880 seviyesinde başlıyor. Avrupa Merkez Bankası nın kararlarının etkisine ek olarak, global piyasalardaki hareket parite üzerinde baskı yaratmaya başladı. Kur üzerinde baskının devam edeceğini düşünüyoruz. 1,2750 seviyeleri ilk aşamada hedef olarak göze çarpıyor. 1,2910 ve 1,3000 güniçi önemli direnç seviyeleri olacaktır. GBPUSD İskoçya daki ayrılık referandumunu anketininde ayrılıkçıların öne geçmesiyle çöktü.bu düşüşün toparlaması için bu haberle ilgili yeni gelişmeler olması gerekiyor. Anketlerde bir değişiklik olmadıkça kurdaki yükselişler oldukça sınırlı kalacaktır.bugun İngiltere de üretim verileri açıklanacak. Verilerin olumlu gelmesi durumunda yaşanacak olan rallinin satış fırsatı olarak değerlendirilebileceğini düşünüyoruz.1,6000 ve 1,6200 güniçi teknik seviyelerimiz olacaktır. USDJPY paritesi önceki tepe noktasını kırarak güne 106,25 seviyesinde başlıyor. BOJ dan yeni genişlemeci önlemler beklentisi hali hazırda global USD rallisiyle güçlü seyreden USDJPY ye ek bir momentum sağlıyor. 105,70 seviyesine doğru yaşanacak hareketler alım fırsatı olacaktır.

5 DİKKAT ÇEKEN GRAFİKLER PAMUK - CTZ4 (Gun) Uzun zamandır süregelen aşağı yönlü hareketine cent bandında konsolide olarak son vermeye çalışan pamuk kontratında kısa vadeli bir dip yapma eğilimi gözlemliyoruz. Aşağı yönlü trend çizgisinin geçtiği 65 cent seviyesinin geçilmesi kontratta yükselişi hızlandırabilir. Bu seviye üzerinde 50 günlük hareketli ortalama olan 66,50 bir sonraki direnç. Uzun pozisyonlar için 63,50 stop-loss olarak alınabilir.

6

7 GEÇMİŞ POZİSYON ÖNERİLERİ

8 EMTIA KORELASYON MATRIKSI Baslangic Bitis Periyot Haftalik WOOD CRUDE BRENT CRUDE OIL WTI DENATURED ETHANOL GASOIL GASOLINE GASOLINE RBOB NATURAL GAS SOYBEAN SOYBEAN OIL WOOD 1 1,000 0,096 0,119 0,042 0,106 0,124 0,090 0,026-0,022 0,002-0,004-0,072 SUGAR WHEAT CRUDE BRENT 2 0,096 1,000 0,831 0,190 0,893 0,781 0,781 0,085 0,181 0,352 0,158 0,161 CRUDE OIL WTI 3 0,119 0,831 1,000 0,146 0,774 0,729 0,733 0,138 0,185 0,372 0,175 0,122 DENATURED ETHANOL 4 0,042 0,190 0,146 1,000 0,174 0,204 0,224 0,038 0,358 0,282 0,220 0,397 GASOIL 5 0,106 0,893 0,774 0,174 1,000 0,690 0,691 0,117 0,203 0,388 0,142 0,127 GASOLINE 6 0,124 0,781 0,729 0,204 0,690 1,000 0,965 0,024 0,153 0,336 0,101 0,147 GASOLINE RBOB 7 0,090 0,781 0,733 0,224 0,691 0,965 1,000 0,034 0,186 0,358 0,099 0,170 NATURAL GAS 8 0,026 0,085 0,138 0,038 0,117 0,024 0,034 1,000 0,004-0,058-0,020 0,122 SOYBEAN 9-0,022 0,181 0,185 0,358 0,203 0,153 0,186 0,004 1,000 0,676 0,313 0,407 SOYBEAN OIL 10 0,002 0,352 0,372 0,282 0,388 0,336 0,358-0,058 0,676 1,000 0,306 0,423 SUGAR 11-0,004 0,158 0,175 0,220 0,142 0,101 0,099-0,020 0,313 0,306 1,000 0,197 WHEAT 12-0,072 0,161 0,122 0,397 0,127 0,147 0,170 0,122 0,407 0,423 0,197 1,000

9 SPREAD GRAFIKLERI BRENT/WTI ALTIN/GUMUS PLATIN/PALADYUM MISIR/BUGDAY

10 İLETİŞİM BİLGİLERİ Hande Yüney Senior (212) Ozan Toros (212) Sermet Sevil Türev Piyasalar Grup Müdürü (212) Aslı Kumru Dere Türev Piyasalar Satış Müdürü (212) Sena Atay Senior (212) Cigdem Gul Aydin (212) Emin Yalçın (212) Serdar Bayer (212) Hasan Alakuş (212) Ali Murat Bilsel (212) Bizi twitter'da takip edin twitter.com/ykyatirim

11 ÇEKİNCE BİLDİRİMİ / Bu rapor, yönlendirici nitelikte işlem ve faaliyetlere ilişkin olmadığı gibi; yorum ve tavsiyeler içermemekte; tarafsız ve dürüst bir bakış açısıyla düzenlenmiş olup, alıcısının menfaatlerine ve/veya ihtiyaçlarına uygunluğu gözetilmeksizin ve karşılığında maddi menfaat elde etme beklentisi bulunmaksızın hazırlanmış bir derlemedir. Bu raporda yer alan bilgi ve veriler, araştırma grubumuz tarafından güvenilir olduğuna inanılan kaynaklardan derlenmiş olup doğrulukları ayrıca araştırılmamıştır. Bu nedenle, bu bilgilerin tam veya doğru olmamasından, kullanılan kaynaklardaki hata ve eksik bilgilerden dolayı doğabilecek zararlar konusunda Kurumumuz ve Kurumumuz çalışanları herhangi bir sorumluluk kabul etmez. Bu rapor yatırımcıların genel olarak bilgi edinmeleri amacıyla hazırlanmış olup, yatırımcıların bu rapordan etkilenmeyerek kararlarını vermeleri beklenmektedir. Bu rapor hiçbir şekilde yatırım tavsiyeleri içermediği gibi, bu rapora ilişkin olarak yatırımcılara Kurumca herhangi bir garanti verilmemektedir. Bu raporun ticari amaçlı kullanımı sonucu oluşabilecek zararlardan dolayı Kurumumuz hiçbir sorumluluk üstlenmemektedir. Bu rapor hiç bir şekilde dayanak varlığın satın alınması veya satılması için bir teklifi veya aracılık teklifini içermemektedir. Raporun pair trading için kullanım yöntemleri içermesi halinde; pair trading için kullanılan yöntemlerin her zaman doğru sonuç vermeyeceği göz önüne alınmalıdır. Bu rapor içerisindeki veriler değişkenlik gösterebilir. Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri Kurumumuzca yürütmekte olduğumuz yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Bu raporun tümü veya bir kısmı Yapı Kredi Yatırım Menkul Değerler A.Ş. nin yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz, üçüncü kişilere gösterilemez veya ileride kullanılmak üzere saklanamaz