P YASA EKRANI IMKB. Hacim (mn) ABD$/TL % 4.2% -3.3% 14.6% MKB (TL) 108,463. Toplam 1,857 /TL % -1.1% -6.2% 0.7% MKB (ABD$) 59,370

Transkript

1 Direkt Hat: (+90) arast GÜNE BA LARKEN P YASA BEKLENT LER P YASA EKRANI MKB 29/05/2012 Ayl k De. YBB De. 1 Y ll k De. Tablosu (IMKB-100) IMKB Endeksler Kapan (TL/$) Gün. De. (TL) ($) ($) De. ($) 2012T 2013T YTP* MKB / % -12.2% 11.8% -21.3% F/K ,79% Mali / % -13.1% 12.0% -25.6% FD/FVAÖK Sanayi / % -11.6% 7.7% -19.8% *Yabanc Takas Pay Para Piyasas Ayl k De. YBB De. 1 Y ll k Piyasa De eri (mn) Döviz Kur. (MB Al ) 29/05/2012 Gün. De. ($) ($) De. ($) Toplam Hacim (mn) ABD$/TL % 4.2% -3.3% 14.6% MKB (TL) 108,463 1,857 /TL % -1.1% -6.2% 0.7% MKB (ABD$) 59,370 1,016 BORSA EKRANI ( MKB-100) En Yük. Hacim % De i im Hac. (mn TL) P.D. (mn TL) Akbank 3.4% ,000.0 Garanti Bankas 3.1% ,948.0 Bankas (C) 2.6% ,549.9 T. Vak flar Bankas 2.7% ,675.0 Yap Ve Kredi Bankas 2.7% ,345.4 En Yük. % Kazanç % De i im Hac. (mn TL) P.D. (mn TL) Do an Holding 5.9% 6.8 1,764.0 Sabanc Holding 4.2% ,323.6 Koza Anadolu Metal 4.0% ,212.8 Gsd Holding 3.7% Akbank 3.4% ,000.0 En Yük. % Kay p % De i im Hac. (mn TL) P.D. (mn TL) zmir Demir Çelik Fenerbahçe Eczac ba Yat r m Konya Çimento Adana Çimento (C) -7.3% 9.6 1, % , % % , % GARANT YATIRIM TAVS YE L STES irket Güçlü Yön Potansiyeli Anel Elektrik Beklenen i art 27% Bimeks Büyüme hikayesi 39% Bizim Toptan Güçlü büyüme potansiyeli 13% Emlak Konut Ba ar l i modeli 31% Halkbank Yüksek kar potansiyeli 10% Bankas Yüksek skonto 17% Migros Büyüme hikayesi 36% TAV Havalimanlar Güçlü büyüme ve artan marjlar 30% Türk Telekom Defansif yap ve yüksek temettü 28% Türk Hava Yollar yile en operasyonel marjlar 34% IMKB-100 (2012 sonu) Yükseli potansiye 14% DÜNYA P YASALARI Ülke Endeks %De i im YBB (ABD$) Türkiye (IMKB-100) 55, % 11.8% Polonya (WIG) 37, % -1.2% Rusya (IRTS) 1, % -6.6% Brezilya (BVSP) 54, % -10.1% ngiltere(ftse100) 5, % -3.7% Japonya (N225) 8, % -1.7% ABD (DJI) 12, % 3.0% TAHV L-BONO P YASASI TL Bonolar Faiz Fiyat Fiyat De. % 7 Kas % % 17 Tem % % 20 ub % % Eurobond Faiz Fiyat Spread 14 Oca % May s 15 Oca % FA Z ORANLARI May s 30 May s 30 May s K sa Dönem Faiz Oran Gecelik Faiz O/N 5.75% MKB-100 Endeksi (ABD$) 52,000 46,000 40,000 34,000 28,000 22,000 16,000 10, P YASALARA BAKI EKONOM HABERLER SEKTÖR & RKET HABERLER GÜNDEM 30 May s 2012 AB Tüketici Güven Endeksi (May s Nihai) Beklenti: AB Ekonomik Güven Endeksi (May s) Beklenti: 91.9 ABD Bekleyen Konut Sat lar (Nisan) (Ayl k) Beklenti: %0.00 AMB Ba kan Draghi konu acak 5,000 4,000 3,000 2,000 1,000 MKB de güne sat c l aç l bekliyoruz. spanya da mali yap s zay f bankalar n ülkenin borçlanma maliyetlerini daha da yükseltebilece i beklentileri temkinli e ilimi art r rken, EURUSD paritesinin 1.25 seviyesinin alt na gerilemesine neden oldu. Bununla birlikte dün piyasalar olumlu yönde etkileyen Çin kaynakl destekleme paketi haberlerinin, beklentileri kar lamayabilece i yönündeki kayg larla etkisini kaybetti i görülüyor. Veri ak n n zay f oldu u günde Avrupa borsalar nda zay f aç l bekliyoruz. Yurtiçi gündemde yar n aç klanacak olan D Ticaret rakamlar öncesinde takip edilecek önemli bir veri bulunmuyor. TL-Sepet kurunda düne göre kayda de er bir de i im gözlenmezken, MKB de yurtd görünüme paralel sat c l aç l öngörüyoruz deste inin korunabilmesi durumunda zay f tepki al mlar yeniden öne ç kabilir. MB PPK: MB Beklendi i gibi faizlerde de i iklik yapmad. Geçen hafta MB Ba kan Erdem Ba ç n n yapt aç klamalara parallel, TL munzam kar l klarda döviz tutma opsiyonunu %40 dan %45 e yükseltti. uan bu opsiyonun %35-36 l k k sm kullan l yordu. MB n n yapaca uygulama döviz rezervlerini 2,1 milyar dolar art racak. TCMB nin brüt döviz rezervi 18 May s itibar ile 80 mlr dolar, alt n rezervi ise 12.8 mlr dolar. Toplam rezervler 95.3 mlr dolara ç k yor. Rezervlerdeki art la beraber, TL de yeniden de er kayb olursa MB n n döviz sat m ihalelerine geçmesini bekleriz. A a daki grafikte k rm z çizgi $/TL kurunu, mavi çizgi ise geli mekte olan ülke para birimlerinin USD kar s ndaki performans n gösteriyor. Görülece i üzere, TL son bir hafta içinde di er para birimlerinden olumlu yönde ayr yor. Enflasyon taraf nda May s ay nda kayda de er bir dü ü bekleniyor. - Do an Holding - Türk Havayollar lem Hacmi (ABD$mn) KIYMETLER A.. nin görü ünü yans tmaktad r. Bu bilgiler nda yap lan ve yap lacak olan ileriye dönük yat r mlar n sonuçlar ndan irketimiz hiçbir

2 P YASALARA BAKI MKB de güne sat c l aç l bekliyoruz. spanya da mali yap s zay f bankalar n ülkenin borçlanma maliyetlerini daha da yükseltebilece i beklentileri temkinli e ilimi art r rken, EURUSD paritesinin 1.25 seviyesinin alt na gerilemesine neden oldu. Bununla birlikte dün piyasalar olumlu yönde etkileyen Çin kaynakl destekleme paketi haberlerinin, beklentileri kar lamayabilece i yönündeki kayg larla etkisini kaybetti i görülüyor. Veri ak n n zay f oldu u günde Avrupa borsalar nda zay f aç l bekliyoruz. Yurtiçi gündemde yar n aç klanacak olan D Ticaret rakamlar öncesinde takip edilecek önemli bir veri bulunmuyor. TL-Sepet kurunda düne göre kayda de er bir de i im gözlenmezken, MKB de yurtd görünüme paralel sat c l aç l öngörüyoruz deste inin korunabilmesi durumunda zay f tepki al mlar yeniden öne ç kabilir. Tahvil-Bono Piyasas : vadeli gösterge tahvil dün %9.42 bile ik ile i lem görürken, valörlü i lemlerdeki ortalamas %9.42 oldu. Bu sabah bankalararas piyasada güne %9.42 bile ik seviyesinden ba layan gösterge tahvilin gün içinde %9.35-%9.50 bile ik aral nda i lem görmesini bekliyoruz. Eurobond Piyasas : Türkiye nin 5 y ll k CDS fiyat dün baz puan aral nda i lem görürken, bu sabah 276 bps seviyesinde bulunuyor vadeli Türkiye Eurobondu ise bu sabah $168.9 seviyesinden aç ld. Döviz Piyasas : /$ paritesi bu sabah , $/Yen paritesi 79.5, /Yen paritesi 99.1 seviyesinde bulunuyor. Bu sabaha seviyesinden ba layan $/TL kurunun gün içinde aral nda i lem görmesini bekliyoruz ve destek, ve ise direnç seviyesidir. Uluslararas Piyasalar: Avrupa borsalar, spanya bankalar yla ilgili s k nt lar n ülkenin borçlanma maliyetlerini sürdürülebilir olmayan seviyelere yükseltece i endi elerine ra men, Çin'in yeni te vik önlemleri aç klayaca beklentileriyle yükseldi. ABD borsalar Yunanistan' n euro bölgesinde kalaca na dair i aretlerin al m getirmesiyle dün yükselirken, Facebook hisseleri yüksek i lem hacmiyle de er kaybetmeye devam etti. Gün sonunda Dow Jones %1.01, S&P 500 ise %1.11 de er kazand. ABD 10 y ll k tahvil faizi %1.72, Brent petrol varil fiyat ise $109.6 seviyesinden i lem gördü. Asya borsalar bu sabah gerilerken, Dow Jones vadeli i lem sözle meleri ise %0.3 kay p ile i lem görüyor. De erli Madenler: Alt n bu sabah $1,550, gümü ise $27.8 seviyelerinden i lem görüyor. Platin fiyatlar $1,415, paladyum ise $606 seviyesinde bulunuyor. Vadeli bak r sözle meleri ise $344 seviyesinden i lem görüyor. 2

3 EKONOM HABERLER MB PPK: MB Beklendi i gibi faizlerde de i iklik yapmad. Geçen hafta MB Ba kan Erdem Ba ç n n yapt aç klamalara paralel, TL munzam kar l klarda döviz tutma opsiyonunu %40 dan %45 e yükseltti. uan bu opsiyonun %35-36 l k k sm kullan l yordu. MB n n yapaca uygulama döviz rezervlerini 2,1 milyar dolar art racak. TCMB nin brüt döviz rezervi 18 May s itibar ile 80 mlr dolar, alt n rezervi ise 12.8 mlr dolar. Toplam rezervler 95.3 mlr dolara ç k yor. Rezervlerdeki art la beraber, TL de yeniden de er kayb olursa MB n n döviz sat m ihalelerine geçmesini bekleriz. A a daki grafikte k rm z çizgi $/TL kurunu, mavi çizgi ise geli mekte olan ülke para birimlerinin USD kar s ndaki performans n gösteriyor. Görülece i üzere, TL son bir hafta içinde di er para birimlerinden olumlu yönde ayr yor. Enflasyon taraf nda May s ay nda kayda de er bir dü ü bekleniyor. Erdem Ba ç son yapt aç klamalarda y ll k rakam n %9 un alt na gerilemesini beklediklerini söylemi ti. Son yap lan anketlerde beklentinin ayl k bazda %0.4 oldu unu görüyoruz. Bu beklenti gerçekle irse y ll k enflasyon %9 un alt na inmi olacak. Beklentimiz de enflasyonun %0.4 gelece i yönünde. MB yine de enflasyonun y l n son çeyre ine kadar hedefin belirgin olarak üzerinde seyredece i tahmin ediyor. Hesaplar m za göre May s ay ndan sonar yeninden çift haneler olas gözüküyor. Bu do rultuda fiyatlama davran lar na dair riskleri s n rlamak amac yla önümüzdeki dönemde mevcut s k duru korunacakt r. Dolay s yla dönem dönem istisnai gün-normal gün geçi leri sürecek. Dikkat çeken di er nokta ise Bu çerçevede, gerekti inde daha k sa süreli ek parasal s k la t rmalar da kullan labilecektir. Hali haz rda istisnai günler yakla k 5 gün dürüyor. Bu durumda günlük bazda yada 2 günde bir politika de i ikli i/ek s k la t rma olas gözüküyor. 3

4 TEKN K ANAL Z ALÇALAN TREND ÇER S NDE DALGALI SEY R SÜRÜYOR MKB100 Günlük (TL) Düne al c l ba layan MKB100 endeksinde olumlu görünüm gün boyunca korunurken, kapan %1.10 luk art la seviyesinden gerçekle ti. 605 puan yükselen endekste 70 hisse de er kazand, 20 hisse ise geriledi. lem hacmi önceki güne göre %27 artarak milyontl olarak gerçekle ti. MKB de en fazla i lem hacminin gerçekle ti i ilk 5 hisse AKBNK, GARAN, ISCTR, VAKBN, YKBNK oldu. MKB de güne sat c l ba lang ç öngörüyoruz. Olas sat c l aç l ta seviyesinin öne ç kmas n bekliyoruz. Günlük bazda ve seviyeleri ise takip edilecek desteklerdir. Olas sat c l aç l sonras nda deste inin korunabilmesi durumunda alçalan trend içerisinde yeniden tepki al mlar görülebilir. Dirençler ve seviyeleridir. Orta vadeli görünümde ise ubat 2012 de olu an Golden Cross formasyonu sonras nda endekste %5 lik getiri olu mu, ancak yükseli kal c olamam t. Mevcut durumda zay f Golden Cross denemesi sonras nda, alçalan trend içerisinde Death Cross formasyonu olu maktad r. Olas yükseli denemelerinde 200 üssel hareketli ortalaman n bulundu u seviyesi a lamad takdirde orta vadeli görünümde teknik anlamdaki zay fl kta de i iklik olmas n beklemiyoruz. Günlük Olarak Takip Edilebilecek Hisseler Hisse Destekler Dirençler AKBNK ECILC BIMAS

5 RKET HABERLER Do an Holding (DOHOL.IS) 1,764mn TL TUT Do an Holding 33MW(9MW ek kapasite art r m yap lan) Mersin rüzgar enerjisi santralinin faaliyet gösterdi i Akdeniz Elektrik Üretim A.. ve 93MW(12MW ek kapasite art r m yap lmakta olan) ah Rüzgar Elektrik Santralinin faaliyet gösterdi i Galata Wind Enerj Ltd. ti.için 240mn Euro sat sözle mesi imzalam t r. Akdeniz Elektrik Üretim A.. için sat n alma bedeli 68.57mn Euro, Galata Wind için sat n alma bedeli mn Euro dur. MW ba na maliyeti 1.9mn Euro olarak hesapl yoruz. Hisse devrinin tamamlanabilmesi için Rekabet Kurulu ve EPDK izinlerinin al nmas gerekmektedir. Bu sat n alman n tamamlanmas n n ard ndan Do an Holding in enerji üretim kapasitesi 630MW tan 756Mw a ç kacakt r. Holding in elinde 1.2 milyar ABD$ net nakit bulunmaktad r. Geli meleri Do an Holding için olumlu olarak de erlendiriyoruz. THY (THYAO.IS) 3,072mn TL AL Hava in i yava latma eylemi sona erdi. Hava- dün Meclis gündemine al naca ileri sürülen havac l k hizmetlerini grev yasa kapsam na almay öngören yasa teklifi nedeniyle i yava latma eylemi ba latm t. Bas nda ç kan haberlere göre THY dün 128 sefere iptal etmek zorunda kald. Dün gün içerisinde bask alt nda olan THY hissesi günü yatay kapatm t. Eylemin sona ermesiyle bugün tepki al mlar bekliyoruz. 5

6 KURUMSAL LEMLER Nakit Temettü Da t m Hisse Ba na Brüt (TL) Brüt Temettü Verimi (%) Sermaye Art r m Mevcut Sermaye (mn TL) Toplam Bedelli Bedelsiz Kapan Referans irket MKB Kodu Tarih (mn TL) (%) (%) (TL) Fiyat (TL) Akmerkez G.M.Y.O. AKMGY 30/05/ % Aksa AKSA 30/05/ % Alkim Kimya ALKIM 30/05/ % Anadolu Isuzu ASUZU 30/05/ % Bizim Toptan Sat Ma a BIZIM 30/05/ % Global Menkul De. GLBMD 30/05/ % Gölta Çimento GOLTS 30/05/ % Hekta HEKTS 30/05/ % nfotrend B Tipi Men. K y IBTYO 30/05/ % Konya Çimento KONYA 30/05/ % Gedik Giri im Ser. Y.O. MRBYO 30/05/ % Yaz c lar Holding YAZIC 30/05/ % Adana Çimento (B) ADBGR 31/05/ % 2.64 Adel Kalemcilik ADEL 31/05/ % Adana Çimento (C) ADNAC 31/05/ % 0.70 Alarko Holding ALARK 31/05/ % 4.24 Alarko Carr er ALCAR 31/05/ % Alarko G.M.Y.O. ALGYO 31/05/ % Armada Bilgisayar ARMDA 31/05/ % 1.78 Aselsan ASELS 31/05/ % 9.80 Aslan Çimento ASLAN 31/05/ % Bagfa BAGFS 31/05/ % Bolu Çimento BOLUC 31/05/ % 1.34 Bossa BOSSA 31/05/ % 2.13 Borusan Boru BRSAN 31/05/ % Borusan Yat. Paz. BRYAT 31/05/ % Bat söke Çimento BSOKE 31/05/ % 1.37 Bat Çimento BTCIM 31/05/ % 6.64 Çemtas CEMTS 31/05/ % 1.18 Cred tw est Faktoring HizCRDFA 31/05/ % 3.45 Do an Burda R zzol DOBUR 31/05/ % 3.17 Ege Gübre EGGUB 31/05/ % Euro Kapital Y.O. EUKYO 31/05/ % 3.73 Gedik Y.O. GDKYO 31/05/ % 1.18 Genta GENTS 31/05/ % 1.42 ttifak Holding ITTFH 31/05/ % 5.20 Karsu Tekstil KRTEK 31/05/ % 1.67 Mardin Çimento MRDIN 31/05/ % 6.26 Park Elek. Madencilik PRKME 31/05/ % 5.44 Sarkuysan SARKY 31/05/ % 4.94 i e Cam SISE 31/05/ % 2.70 Sökta SKTAS 31/05/ % 5.62 Torunlar G.M.Y.O. TRGYO 31/05/ % 5.44 T. Vak flar Bankas VAKBN 31/05/ % 3.07 Eczac ba laç ECILC 19/06/ % 1.88 Eczac ba Yat r m ECZYT 19/06/ % 5.94 Erbosan ERBOS 19/06/ % Ayen Enerji AYEN 27/06/ % 1.59 P nar Entegre Et Ve Un PETUN 25/09/ % 5.54 P nar Süt PNSUT 25/09/ %

7 Nakit Temettü Da t m Sermaye Art r m irket MKB Kodu Tarih Toplam (mn TL) Hisse Ba na Brüt (TL) Brüt Temettü Verimi (%) Bedelli (%) Bedelsiz (%) Mevcut Sermaye (mn TL) Kapan (TL) Gedik Yat r m GEDIK % 1.98 Selçuk Ecza Deposu SELEC % 1.67 Albaraka Türk Kat l m Ba ALBRK Alt nya ALYAG Anadolu Cam ANACM Asya Y.O. ASYO Ataç n aat ATAC Aviva Sigorta AVIVA Avod G da AVOD Bagfa BAGFS Bisa Tekstil BISAS Brisa BRISA Berkosan Yal t m Ve TecBRKSN Borova Yap BROVA Bat Çimento BTCIM Ege Gübre EGGUB Escort Computer ESCOM Feni Alüminyum FENIS Finansbank FINBN Gersan Elektrik GEREL Galatasaray GSRAY Haznedar Refrakter HZNDR Finansal Kiralama ISFIN Giri im Sermaye Y.O. ISGSY Yat r m ISMEN Y.O. ISYAT zmir Demir Çelik IZMDC Koç Holding KCHOL Kiler G.M.Y.O. KLGYO Kapital Yat r m Holding KPHOL Kron Telekomünikasyon KRONT Mango MANGO Mata Matbaac l k MATAS M. Y lmaz Y.O. MYZYO Neta Telekom. NETAS Reysa G.M.Y.O. RYGYO Sarkuysan SARKY Selçuk G da SELGD Sökta SKTAS Soda Sanayii SODA T. Tuborg TBORG Torunlar G.M.Y.O. TRGYO Trakya Cam TRKCM T.S.K.B. TSKB Trabzonspor TSPOR Vak f Fin. Kir. VAKFN Vak f G.M.Y.O. VKGYO Referans Fiyat (TL) 7

8 AL TAVS YELER M Z N GÜNLÜK PERFORMANSI Kapan Fiyat (TL) 29/05/ /05/2012 De i im Anel Elektrik % Bimeks % Bizim Toptan % Emlak G.M.Y.O % Halk Bankas % Bankas (C) % Migros % Tav Havalimanlar % Türk Telekom % Türk Hava Yollar % Portföyümüzün Getirisi 0.70% MKB ,450 54, % Relatif Performans -0.40% AL Listemiz; ANELE, BMEKS, BIZIM, EKGYO, HALKB, ISCTR, MGROS, TAVHL, TTKOM, THYAO hisselerinden olu maktad r % 20% 16% 20% 10% 15% 10% 5% 12% 7% 5% 0% -10% -10% 0% -20% -5% -30% AL Tavsiyelerimiz MKB-100 Endeks Relatif * AL listemizin performans 25 May s tarihinde hesaplanm t r. -22% AL Tavsiyelerimiz MKB-100 Endeks Relatif 8

9 TAVS YE L STES Hedef Fiyat Hedef Fiyata Piyasa De eri Özkaynak Temel Kapan 2012-sonu Göre Potansiyel (mn TL) F/K Net Faiz Marj Getirisi F/DD Hisse Tavsiye (TL) (TL) (TL) 2012T 2012T 2012T 2012T AKBNK TUT % 22, % 11.8% 1.1 GARAN , HALKB AL % 14, % 21.7% 1.3 ISCTR AL % 17, % 11.9% 0.9 VAKBN TUT % 7, % 12.4% 0.7 YKBNK TUT % 13, % 14.0% 0.9 Ortalama % 14.0% Hedef Fiyat Hedef Fiyata Düzeltilmi Düzelt. NAD'ne Piyasa De eri Temel Kapan 2012-sonu Göre Potansiyel (mn TL) F/K Net Aktif De. Göre Prim (+) F/DD Hisse Tavsiye (TL) (TL) (TL) 2012T (mn TL) skonto(-) 2012/03 DOHOL TUT % 1, , % 0.0 KCHOL TUT % 14, , % 0.6 SAHOL TUT % 14, , % 0.5 SISE TUT % 3, , % 0.7 TKFEN TUT % 1, OLD NGLER Hedef Fiyat Hedef Fiyata Temel Kapan 2012-sonu Göre Potansiyel Piyasa De eri (mn TL) F/K FD/Sat lar FD/FVAÖK F/DD Hisse Tavsiye (TL) (TL) (TL) 2012T 2012T 2012T 2012/03 AEFES TUT % 13, AKCNS TUT % 1, AKENR TUT % AKSEN TUT % 2, ANACM TUT % ANELE AL % ARCLK TUT % 5, AYGAZ TUT % 2, BIMAS TUT % 11, BMEKS AL % BIZIM AL % CCOLA TUT % 6, CIMSA TUT % 1, DOAS EKGYO AL % 5, ENKAI TUT % 11, EREGL TUT % 6, FROTO TUT % 5, ISGYO TUT % KOZAL TUT % 5, KRDMD TUT % MGROS AL % 2, SNGYO TUT % TATKS TUT % TAVHL AL % 3, TCELL TUT % 18, THYAO AL % 3, TOASO TUT % 3, TRGYO TUT % 1, TRKCM TUT % 1, TTKOM AL % 22, TTRAK TUT % 1, TUPRS TUT % 8, ZOREN TUT % a.d. XUSIN XU100 55,450 63,455 14% 317, *Halka aç k grup irketlerimiz olan GARAN, DOAS, GARFA, DGGYO, GRNYO için tavsiye vermeyip tahmin yapm yoruz 9

10 VER AKI I 30 May s Çar amba 11:00 talya Üretici Fiyat Endeksi (Nisan) (Ayl k) Önceki Veri: %0.30 / Beklenti: % :00 AB Tüketici Güven Endeksi (May s Nihai) Önceki Veri: / Beklenti: :00 AB Ekonomik Güven Endeksi (May s) Önceki Veri: 92.8 / Beklenti: :00 ABD MBA Mortgage Ba vurular Önceki Veri: %3.80 / Beklenti: m.d. 17:00 ABD Bekleyen Konut Sat lar (Nisan) (Ayl k) Önceki Veri: %4.10 / Beklenti: % :30 AMB Ba kan Draghi konu acak. 31 May s Per embe 02:50 Japonya Sanayi Üretimi (Nisan) (Ayl k) Önceki Veri: %1.30 / Beklenti: % :45 sviçre GSY H (1Ç) (Çeyreklik) Önceki Veri: %0.10 / Beklenti: m.d. 09:45 Fransa Üretici Fiyat Endeksi (Nisan) (Ayl k) Önceki Veri: %0.50 / Beklenti: m.d. 10:00 Türkiye D Ticaret Dengesi (Nisan) Önceki Veri: $-7.3mlr / Beklenti: m.d. 10:55 Almanya sizlik Oran (May s) Önceki Veri: %6.80 / Beklenti: m.d. 12:00 talya Tüketici Fiyat Endeksi (May s Nihai) (Ayl k) Önceki Veri: %0.90 / Beklenti: m.d. 15:15 ABD ADP stihdam De i imi (May s) Önceki Veri: 119 bin ki i / Beklenti: 133 bin ki i. 15:30 ABD GSY H (1Ç) (Çeyreklik) Önceki Veri: %2.20 / Beklenti: % :30 ABD Ki isel Harcamalar (1Ç) Önceki Veri: %2.90 / Beklenti: % :30 ABD Yeni sizlik Ba vurular Önceki Veri: m.d. / Beklenti: m.d. 15:30 ABD Devam Eden sizlik Ba vurular Önceki Veri: m.d. / Beklenti: m.d. 1 Haziran Cuma Bankalar için konsolide finansallar n son gönderim tarihi 04:00 Çin PMI malat Endeksi (May s) Önceki Veri: 53.3 / Beklenti: :00 Türkiye PMI malat Endeksi Önceki Veri: m.d. / Beklenti: m.d. 10:50 Fransa PMI malat Endeksi (May s Nihai) Önceki Veri: 44.4 / Beklenti: m.d. 10:55 Almanya PMI malat Endeksi (May s Nihai) Önceki Veri: 45 / Beklenti: m.d. 11:00 talya sizlik Oran (Nisan) Önceki Veri: %9.80 / Beklenti: m.d. 11:00 AB PMI malat Endeksi (May s Nihai) Önceki Veri: m.d. / Beklenti: m.d. 11:30 ngiltere PMI malat Endeksi (May s) Önceki Veri: 50.5 / Beklenti: m.d. 12:00 AB sizlik Oran (Nisan) Önceki Veri: %10.90 / Beklenti: m.d. 15:30 ABD Ki isel Gelir (Nisan) Önceki Veri: %0.40 / Beklenti: % :30 ABD Tar m D stihdam (May s) Önceki Veri: 115 bin ki i / Beklenti: 150 bin ki i. 15:30 ABD Çekirdek Ki isel Tüketim Harcamalar (Nisan) (Ayl k) Önceki Veri: %0.20 / Beklenti: % :30 ABD sizlik Oran (May s) Önceki Veri: %8.10 / Beklenti: % :00 ABD ISM malat Endeksi (May s) Önceki Veri: 54.8 / Beklenti: Haziran Pazartesi 10:00 Türkiye Tüketici Fiyat Endeksi (May s) (Y ll k) Önceki Veri: %11.14 / Beklenti: m.d. 10:00 Türkiye Üretici Fiyat Endeksi (May s) (Y ll k) Önceki Veri: %7.65 / Beklenti: m.d. 12:00 AB Üretici Fiyat Endeksi (Nisan) (Ayl k) Önceki Veri: %0.50 / Beklenti: m.d. 17:00 ABD Fabrika Sipari leri (Nisan) Önceki Veri: %-1.90 / Beklenti: m.d. 5 Haziran Sal 10:45 talya PMI Hizmet Endeksi (May s) Önceki Veri: 42.3 / Beklenti: m.d. 10:50 Fransa PMI Hizmet Endeksi (May s Nihai) Önceki Veri: 45.2 / Beklenti: m.d. 10:55 Almanya PMI Hizmet Endeksi (May s Nihai) Önceki Veri: 52.2 / Beklenti: m.d. 11:00 AB PMI Hizmet Endeksi (May s Nihai) Önceki Veri: m.d. / Beklenti: m.d. 12:00 AB Perakende Sat lar (Nisan) (Ayl k) Önceki Veri: %0.50 / Beklenti: m.d. 13:00 Almanya Fabrika Sipari leri (Nisan) (Ayl k) Önceki Veri: %2.20 / Beklenti: m.d. 17:00 ABD ISM malat D Endeksi (May s) Önceki Veri: 53.5 / Beklenti: m.d. 10

11 Garanti Yatırım Etiler Mahallesi Tepecik Yolu Demirkent Sokak No Be ikta, stanbul Telefon: Faks: Bu rapordaki veri ve grafikler güvenirlili ine inand m z sa lam kaynaklardan derlemi olup, yap lan yorumlar sadece GARANT YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.. nin görü ünü yans tmaktad r. Bu bilgiler nda yap lan ve yap lacak olan ileriye dönük yat r mlar n sonuçlar ndan irketimiz hiçbir Ayr ca, Garanti Yat r m Menkul K ymetler A..'nin yaz l izni olmad kça bu raporlar n içeri i k smen ya da tamamen üçüncü ki ilerce hiç bir ekil ve ortamda yay nlanamaz, iktisab edilemez, al nt yap lamaz, kullan lamaz. Rapor gönderilen ki iye özel ve münhas rd r. 3 lave olarak, bu raporun gönderildi i ve yukar daki aç klamalar m z do rultusunda kullan ld ülkelerdeki yasal düzenlemelerden kaynakl tüm talep ve dava haklar m z sakl d r.